定增申請獲受理！中際旭創(chuàng)近28億募資投向哪里？

  ICC訊  6月1日，中際旭創(chuàng)(300308)發(fā)布公告稱，公司于近日收到深交所出具的《關于受理中際旭創(chuàng)向特定對象發(fā)行股票申請文件的通知》，深交所對公司報送的向特定對象發(fā)行股票募集說明書及相關申請文件進行了核對，認為申請文件齊備，決定予以受理。

  根據(jù)募集說明書，公司擬向特定對象發(fā)行股票不超過2.14億股，計劃募集資金總額不超過27.77億元，主要投資于高端光模塊研發(fā)和生產。跡象來看，中際旭創(chuàng)通過擴展高端光模塊業(yè)務規(guī)模，將更好地深耕光通信設備市場。

  光模塊業(yè)務快速發(fā)展

  中際旭創(chuàng)業(yè)務涵蓋高端光通信收發(fā)模塊和智能裝備制造兩大板塊，形成了雙主業(yè)獨立運營、協(xié)同發(fā)展的經營模式。

  截至2021年3月31日，中際控股及王偉修、王曉東(王偉修之子)、上海小村為一致行動人，合計持有公司22.56%的股份，中際控股持有公司18.17%的股份，為公司控股股東;王偉修通過持有中際控股52.06%的股權，從而間接控制公司，并直接持有公司2850.80萬股股份，為中際旭創(chuàng)實際控制人。

  公司此次發(fā)行對象為符合證監(jiān)會規(guī)定條件的法人、自然人或其他合法組織，不超過35人。發(fā)行完成后，如按發(fā)行股份上限計算，公司董事長王偉修可直接以及間接支配公司股份表決權比例為17.05%，仍為公司實際控制人。

  經濟導報記者查詢其募集說明書獲悉，公司募資擬投向蘇州旭創(chuàng)光模塊業(yè)務總部暨研發(fā)中心建設、蘇州旭創(chuàng)高端光模塊生產基地、銅陵旭創(chuàng)高端光模塊生產基地、成都儲翰生產基地技術改造項目和補充流動資金及償還銀行貸款。不難看出，公司此番將主要投資于高端光模塊項目。

  據(jù)悉，光模塊是光通信行業(yè)發(fā)展的重要一環(huán)，隨著互聯(lián)網技術的不斷發(fā)展、用戶的增加和用戶需求的不斷改變，光通信行業(yè)快速發(fā)展，以云計算數(shù)據(jù)中心、電信承載網絡以及5G基站的建設為代表的下游網絡帶寬擴容，帶來了光模塊市場的需求增長。目前，我國光模塊企業(yè)在高端光、電芯片、硅光芯片等領域的研發(fā)與國外技術領先企業(yè)相比，尚有一定的差距。

  而中際旭創(chuàng)高端光模塊產品在國內同行業(yè)中居領先水平，公司全資子公司蘇州旭創(chuàng)致力于高端光通信收發(fā)模塊的研發(fā)、制造和銷售，產品主要服務于云計算數(shù)據(jù)中心、數(shù)據(jù)通信、5G無線網絡和電信傳輸網絡等領域的國內外客戶;公司控股子公司成都儲翰是專注于接入網光模塊和光組件、生產及銷售的企業(yè)，擁有從芯片封裝到光電器件到光電模塊的垂直整合產品線。

  正是得益于光模塊業(yè)務的快速發(fā)展，中際旭創(chuàng)經營業(yè)績近來保持了穩(wěn)定增長，2019年和2020年的營業(yè)收入分別為47.58億元和70.50億元，凈利潤分別為5.14億元和8.66億元。

  行業(yè)不斷進行并購重組

  事實上，國家層面也推出了一系列政策支持光通信行業(yè)，例如“十四五”規(guī)劃中明確提出，要加快5G網絡規(guī)?；渴?，推廣升級千兆光纖網絡，培育壯大人工智能、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、云計算等新興數(shù)字產業(yè)，提升通信設備、核心電子元器件等產業(yè)水平……這些舉措，為光通信行業(yè)的發(fā)展提供了強有力的政策支持。

  “從產業(yè)鏈上來看，近年來光通信模塊企業(yè)不斷進行并購重組，垂直整合產業(yè)鏈，行業(yè)集中度進一步提高;從區(qū)域發(fā)展角度來看，光模塊產業(yè)鏈的產值重心已大規(guī)模向國內轉移，向產業(yè)鏈上游延伸，在光模塊自主設計、封裝技術和規(guī)模制造的環(huán)節(jié)，國內企業(yè)已經處于主導地位?！敝须H旭創(chuàng)表示，公司已發(fā)展成為全球光模塊行業(yè)的領軍企業(yè)，業(yè)務范圍的擴張和人員數(shù)量的增長需要更多的生產、研發(fā)及辦公空間支持，蘇州旭創(chuàng)目前在蘇州工業(yè)園區(qū)霞盛路8號的場地，已不能滿足公司日益增長的生產經營空間需求。因此，公司建設新的光模塊業(yè)務總部，有利于未來發(fā)展。

  此外，本次發(fā)行募集資金擬建設的研發(fā)中心項目，將使公司產品能夠更加適應超高的通信領域產品更新?lián)Q代速率，擴大市場份額并提高知名度。同時，項目還將進一步提高高端光模塊產品的產能和快速交付能力。

  但中際旭創(chuàng)也坦言，光通信模塊的技術含量較高，通常會涉及到光學與光電子學、電子科學與技術、材料科學等多個技術領域，是多學科相互滲透、相互交叉而形成的高新技術領域。隨著光通信市場的快速發(fā)展，光通信器件產品的技術升級速度較快，只有持續(xù)不斷地進行技術創(chuàng)新和研發(fā)投入，才能保持其產品的技術領先。如果公司核心技術不能及時升級，或者研發(fā)方向出現(xiàn)誤判，將導致研發(fā)產品無法市場化，公司產品將存在被替代的風險。

  中際旭創(chuàng)還表示，公司高速光通信模塊所需原材料主要是光器件、集成電路芯片以及結構件等，原材料主要由第三方供應商提供。上述原材料對高速光通信模塊產品的性能具有較大影響，一旦主要供應商不能及時、保質、保量地提供原材料，將會對公司生產經營產生較大的影響，并在一定程度上增加公司產品的生產成本。